Közösségi finanszírozás (crowdfunding)

A közösségi finanszírozás (angolul crowdfunding) egy alternatív finanszírozási forma, amelynek során vállalkozások, projektek vagy magánszemélyek online platformokon keresztül vonnak be tőkét nagyszámú támogatótól. A crowdfunding jelentése szó szerint "tömegfinanszírozás".

A módszer lényege, hogy a hagyományos banki finanszírozás helyett a közösség tagjai kis összegekkel járulnak hozzá egy projekt megvalósításához. A crowdfunding különösen népszerű a startup befektetések és kreatív projektek körében.

A közösségi finanszírozás a 2000-es évek végén, a közösségi média elterjedésével jelent meg. Az internet lehetővé tette, hogy vállalkozók közvetlenül elérjék a potenciális támogatókat, kikerülve a hagyományos pénzügyi közvetítőket.

A crowdfunding során a projektgazda egy online platformon mutatja be az ötletét, meghatározza a szükséges összeget és a kampány futamidejét (jellemzően 30-60 nap). A támogatók ezután szabadon dönthetnek arról, hogy mekkora összeggel járulnak hozzá a projekthez.

Többféle crowdfunding modell létezik, és a típustól függ, hogy a támogatók milyen ellenszolgáltatást kapnak a hozzájárulásukért.

Az adomány alapú közösségi finanszírozásnál a támogatók nem kapnak anyagi ellenszolgáltatást. Jellemzően humanitárius, jótékonysági vagy közösségi célú projekteknél alkalmazzák.

A jutalom alapú crowdfunding során a támogatók a hozzájárulásukért cserébe terméket, szolgáltatást vagy egyéb jutalmakat kapnak. A vállalkozás különböző támogatási szinteket határoz meg, amelyekhez eltérő jutalmak tartoznak.

Például egy 5 000 Ft-os támogatásért egy köszönőlevelet, 15 000 Ft-ért a terméket kedvezményes áron, 50 000 Ft-ért pedig a terméket + exkluzív kiegészítőket kaphat a támogató.

A kölcsön alapú crowdfunding során a támogató lényegében hitelt nyújt a vállalkozásnak, amelyet az kamatostul fizet vissza a meghatározott futamidő végén.

Ez a modell hasonlít a hagyományos bankhitelhez, de a feltételeket a platform és a projektgazda határozza meg. Az éves hozam jellemzően 6-12% között mozog, ami jelentősen magasabb a banki megtakarítási számla kamatánál.

A tőke alapú közösségi finanszírozásnál a befektetők tulajdonrészt (részesedést) kapnak a vállalkozásban a befektetésükért cserébe. Ez a forma az EU-s szabályozás (ECSP rendelet) hatálya alá tartozik.

A tőke alapú crowdfunding a legkockázatosabb, de egyben a legmagasabb potenciális hozamot kínáló modell. Ha a cég sikeressé válik, a befektetők a részesedésük arányában profitálnak.

Az ingatlan crowdfunding az elmúlt években az egyik legnépszerűbb közösségi finanszírozási formává vált Európában. Az alacsonyabb kockázat és a kiszámíthatóbb hozam miatt sokan preferálják a startup befektetésekkel szemben.

A közösségi finanszírozás Magyarországon is egyre népszerűbb, és az Európai Unió 2020/1503-as rendelete (ECSP rendelet) 2021. november 10. óta egységes keretszabályozást biztosít a közösségi finanszírozási szolgáltatóknak az egész EU-ban. A rendelet a tőke alapú és a kölcsön alapú crowdfunding platformokra vonatkozik.

A szabályozás előtt minden ország saját törvényekkel rendelkezett, ami megnehezítette a határokon átnyúló crowdfunding tevékenységet.

Ma már számos közösségi finanszírozás oldalak és platformok közül választhatnak a befektetők és projektgazdák egyaránt.

Az alábbiakban hasznos tanácsokat adunk mind a projektgazdáknak, mind a befektetőknek.

Ha közösségi finanszírozáson keresztül szeretnél befektetni, tartsd szem előtt a következő szabályokat:

Az alábbiakban öt ismert projektet mutatunk be, amelyek a közösség támogatásának köszönhetik a sikerüket.

A Kickstarteren indult VR-szemüveg projekt 2,4 millió dollárt (kb. 900 millió Ft) gyűjtött össze. A Meta (korábban Facebook) 2014-ben 2 milliárd dollárért vásárolta meg a céget.

Ez a humoros kártyajáték több mint 8,7 millió dollárt (kb. 3,3 milliárd Ft) gyűjtött össze a Kickstarteren, holott az eredeti cél mindössze 10 000 dollár volt. Több mint 219 000 támogató csatlakozott a kampányhoz.

Egy stresszoldó kézijáték, amely több mint 6,4 millió dollárt (kb. 2,4 milliárd Ft) gyűjtött össze a Kickstarteren. A projekt 154 926 támogatót vonzott.

A brit digitális bank másfél perc alatt gyűjtötte össze az első 1 millió fontot crowdfundinggal. A Monzo mára több mint 9 millió ügyféllel rendelkezik az Egyesült Királyságban.

A Veronica Mars rajongói több mint 5,7 millió dollárt (kb. 2,1 milliárd Ft) gyűjtöttek össze a Kickstarteren, hogy a kedvenc sorozatukból filmet készítsenek. A projekt 91 585 támogató összefogásával valósult meg.